Как Байтерек поставил финансовую «капельницу» Береке Банку
2 сентября АО «НУХ «Байтерек» и российский Сбер объявили о закрытии сделки купли-продажи акций казахстанской «дочки» Сбербанка. Как отмечают стороны, «сделка совершена на взаимно приемлемых финансовых условиях и получила все регуляторные одобрения». Более того, «инфраструктура и технологии (Сбербанк Казахстан) позволяют полноценно осуществлять деятельность и продолжить финансирование реального сектора экономики страны», отметили по случаю в нацхолдинге.
«Сделка позволит банку возобновить в полном объеме активные операции, привлечение депозитов и проведение платежей, а также продолжить развитие продуктов и услуг для населения и бизнеса. В ближайшее время планируется проведение ребрендинга Сбербанка Казахстан», — следовало из пресс-релиза «Байтерека».
Уже 13 сентября банк уведомил о переименовании в АО «Береке Банк», а спустя 2 дня сообщил об успешной перерегистрации. К концу первой декады октября появилась первая порция банковской статистики, которая оказалась весьма интересной. Особенно в контексте этой сделки.
ПРИРОДА МАСШТАБНОГО НАПЛЫВА ВКЛАДОВ ЮРЛИЦ
По итогам августа портфель корпоративных депозитов в новом госбанке вырос без малого в 10 раз, с 67 до 745 млрд тенге. Другими словами, аккурат перед закрытием сделки в банк «загрузили» 678 млрд тенге. Всего по банковской системе объем вкладов юрлиц за этот же период подрос всего на 2,8 % или 378 млрд, до чуть более 14 трлн тенге. Следовательно, результатом такого аномального роста стал переток действующих депозиторов в госбанк.
Если смотреть на конкурентов «Береке», то наибольшие потери в части корпвкладов в абсолютных цифрах понесли Halyk Bank (-271,4 млрд тенге), Forte (-39,2 млрд), Ситибанк (-44,2 млрд) и два китайских банка – Торгово-Промышленный Банк Китая (-63,1 млрд) и Банк Китая в Казахстане (-43,5 млрд); в относительном выражении из данного списка особо выбиваются «китайцы», чьи потери составили – 24,5 % и – 9,5 % средств всего корпоративного фондирования соответственно.
Объективности ради стоит подчеркнуть, что наряду с «Береке Банком», приток средств от бизнеса ощутили на своих счетах RBK (+122 млрд или +19,7 %), Home Credit (+47,1 млрд/рост в 9 раз за месяц), Freedom Bank (+46,1 млрд или +44 %), а также БЦК (+39,6 млрд или с приростом на 3,5 % м/м). Тем не менее, аномальный рост депозитов, как в относительных, так и абсолютных цифрах, в канун объявления о завершении продажи весьма символичен.
Аудированная отчетность Сбербанка Казахстана за 2021 года наглядно отражала, что на дюжину крупнейших вкладчиков банка приходилось лишь 27,1 % остатка средств на текущих счетах и депозитах (432,8 млрд тенге). Причем большая часть обязательств банка была перед негосударственными юрлицами. Однако после начала боевых действий на территории Украины и введения санкций со стороны США и Евросоюза, банк потерял 38 % всех средств клиентов, державших более 2,65 трлн тенге.
Утверждать о рукотворной природе репатриации вкладов пока рано. Бизнес мог мигрировать в «Береке Банк» на фоне появления в нем конечного акционера в лице государства, что звучит надежно. Однако тут стоит подчеркнуть, что это было бы логично уже после объявления сделки купли-продажи, а не до. Мог ли нацхолдинг сам и через свои дочерние структуры организовать такой переток?
Если верить последней консолидированной финотчетности холдинга «Байтерек» за 2021 год, объем денежных средств составлял почти 1,4 трлн тенге, а также депозиты в банках (217 млрд) и кредиты банкам и фининститутам (367,8 млрд тенге). Другими словами, при особом желании такие возможности он бесспорно имел.
ВЛИЯНИЕ НА ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ
Активы «Береке Банка» на фоне такой ударной дозы денежной инъекции продемонстрировали рост на 736 млрд, до 2,62 трлн тенге. В табеле о рангах казахстанских банков по размерам активов он сразу поднялся на 6 место, вплотную приблизившись к первой «пятерке».
Ссудный портфель за аналогичный период сократился почти на 5 % или более 61 млрд, до 1,3 трлн. При этом качество незначительно улучшилось: объем просрочки и неработающих займов (с отсутствием платежа по займу более 90 дней) сократился на 1,3 п.п., до 14 % и 7,9 % соответственно.
Отток вкладов почти вдвое сократил процентные расходы в годовом исчислении, до 44,9 млрд тенге. В результате чистый процентный доход составил 87,8 млрд, против 78,2 годом ранее. Тем не менее, чистые расходы по валютным операциям принесли потери в более чем 653 млрд тенге, что и сказалось на конечных показателях прибыли. По итогам августа банк не соответствовал пруденциальным нормативам регулятора.
В августе банк продолжил генерировать убытки в размере 7 млрд, до 228 млрд с начала года. Объем собственного капитала незначительно просел на 4,5 % до 149,9 млрд тенге.
Как ранее отмечалось, большая часть потерь связана с валютной переоценкой межбанковского займа.
Доля ликвидных активов выросла в 1,5 раза, до 52,4 % при средних показателях по банковскому сектору в 42 %, что говорит об устойчивом положении. Однако ввиду отсутствия квартальной отчетности говорить предметно пока рано.
WIN—WIN: ЧТО В ИТОГЕ КУПИЛ «БАЙТЕРЕК»?
Безусловно, на текущем этапе, да и в отсутствии информации о цене сделки, судить о ее эффективности преждевременно. Согласно последней доступной и не аудированной квартальной отчетности на 1 июля текущего года, кредитный портфель банка ужался, но продолжал оставаться вполне приемлемым с точки зрения качества.
Собираемость процентных доходов была выше уровней годичной давности, что косвенно отражает высокое качество выданных займов. Подтверждением тому является низкая концентрация кредитного портфеля – на конец 2021 года доля десяти крупнейших заемщиков банка составляла всего 11,2 % от совокупных ссуд.
Структура кредитного портфеля банка за I полугодие 2022 года демонстрирует его сокращение на почти 800 млрд тенге. Большая часть потерь пришлась на розничный сегмент (потребительские, жилищные и автокредиты), сократившийся на 380 млрд, до 828 млрд тенге.
Как уже известно, большая часть, если не вся была выкуплена Halyk Bank еще в апреле текущего года. Большая часть выкупленного портфеля представлена потребительскими кредитами, а также незначительный пул автокредитов и ипотеки.
Портфель кредитов банка к началу июля этого года имел следующую структуру: жилищное кредитование (ипотека) – 436,55 млрд тенге; розничные автокредиты – 138,94 млрд тенге; потребительские и прочие кредиты физлицам – 253 млрд тенге; коммерческое кредитование юрлиц – 559,6 млрд тенге, а также специализированное кредитование физлиц – 141,6 млрд тенге.
Говоря о физических активах банка, стоит отметить наличие 17 филиалов по стране с численностью 4 тыс работников, включая филиальную сеть из 110 отделений и платежной инфраструктуры.
По результатам августовского скачка госбанк сразу вернулся на 5 место по объему корпоративных вкладов, являясь также активным участником госпрограмм поддержки бизнеса и льготных ипотечных программ.
В частности, выступая финансовым агентом господдержки МСБ, банк получил займ от ФРП «Даму» на 77,6 млрд тенге со сроком погашения от 2020 до 2035 года и ставками от 1 % до 8,5 % годовых; займы от АО «Аграрной кредитной корпорации» на поддержку субъектов АПК на 7,6 млрд тенге до 2023-2026 годов по ставке 2,8 – 4,2 % годовых; займ от АО «Банк развития Казахстана» под 1 % годовых до 2029-2037 годов в размере 27,25 млрд тенге на кредитование автопроизводителей; займы от госбанка на поддержку субъектов крупного бизнеса в сфере переработки на 16,57 млрд тенге под 2 % до 2034-2035 гг.
Помимо этого, в банке размещен срочный вклад АО «КазАгроФинанс» в размере 14,08 млрд тенге со ставкой 7,5 – 8,85 % годовых; свой вклад на конец 2021 года имела АО «ИО Казахстанская Жилищная Компания» в размере 22,4 млрд тенге до конца 2022 года по ставке 9 % годовых.
Более того, в рамках программы «7-20-25» банк выдал и в последующем передал права требования по ипотеке АО «Ипотечная организация «Баспана» по номиналу в размере 385,4 млрд тенге. По ним банк ежемесячно получает вознаграждение в размере 4 % годовых. И судя по раскрытию за II квартал 2022 года, этот сегмент выручки банк оставил себе.
Не стоит забывать и то, что банк до недавнего времени занимал лидерские позиции в части оказания кастодиальных услуг, контролируя по разным оценкам до 80 % рынка. В свете перспектив нового раунда программы «Народного IPO» и запланированного размещения акций АО «НК «КазМунайГаз», спрос и активность на фондовом рынке вырастет, что также повлияет на укрепление позиций госбанка в данной нише.
Пока ключевым вектором работы менеджмента банка являются работы по выведению его из санкционного периметра властей США, ЕС и Великобритании.
По заявлениям руководства НУХ «Байтерек», следующим шагом будет поиск стратегического инвестора для банка. Судя по его размерам, маловероятно что кому-либо из местных игроков он будет по карману, поскольку автоматически поставит ребром вопрос оказания определенной господдержки такому выходу из актива.
Из числа первых решений было утверждение обновленного состава правления.
Примечательно, что позиция главного бухгалтера по-прежнему осталась за Натальей Поповой, занимавшей 10 лет назад аналогичную позицию (включая место в правлении в отдельные периоды) АО ДБ «ТАИБ Казахский банк» до его продажи Орифджону Шодиеву, переименовавшему его в Capital Bank (ныне обанкротившийся).
На момент ее работы там основным собственником банка являлся TAIB BANK BSC – финансовая группа со штаб-квартирой в Королевстве Бахрейн.
Не исключено, что бэкграунд нового руководства НУХ «Байтерек», курировавшего ранее евразийский и ближневосточный регион в Ситибанке, окажет определенное влияние на поиск нового стратегического инвестора для «Береке Банка». В конце концов, в случае успеха антикризисной операции, интерес к активу могут проявить и китайские игроки.
Наши «Экономические ведомости» будут следить за дальнейшим развитием ситуации.
Куандык БАТАЛОВ, специально для «Ведомостей Казахстана»
Автор:
Экономические ведомости
